Gəlin rentabelliyin faktor analizini aparaq. Satışların gəlirliliyinin faktor təhlili
Gəlirlilik göstəricilərinin səviyyəsi və dinamikasına aşağıdakı amillər təsir edir:
1. Təşkilat və istehsal və idarəetmə səviyyəsi
2. Kapitalın strukturu və onun mənbələri
3. İstehsal ehtiyatlarından istifadə dərəcəsi
4. Məhsulların həcmi, keyfiyyəti və strukturu
5. İstehsal xərcləri və istehsal xərcləri.
Faktor təhlili üçün zəncirvari əvəzetmə metodunun amil modellərindən, mütləq fərqlərdən, inteqrasiya olunmuş, indeksli və korrelyasiya-reqressiya modellərindən istifadə olunur.
1.Satışın rentabelliyinin faktor təhlili. Məhsulun gəlirliliyini artırmaq yolları
Satış mənfəəti və xalis mənfəət baxımından satış gəliri təkcə biznes fəaliyyətinin deyil, həm də təşkilatın qiymət siyasətinin effektivliyini göstərir.
Məhsulun gəlirliliyini artırmağın əsas yolları bunlardır:
- vahid məsrəflərin azaldılması;
- maya dəyərini formalaşdıran istehsal ehtiyatlarından istifadənin təkmilləşdirilməsi (kapital tutumunun, material sıxlığının, əmək haqqının intensivliyinin, məhsulların amortizasiya intensivliyinin azaldılması və ya əks göstəricilərin artırılması);
- istehsal həcminin artması;
- məhsulların keyfiyyətinin yaxşılaşması ilə müşayiət olunan qiymət artımı.
Satış gəlirliliyindəki dəyişikliklərə iki amil təsir edir: satış mənfəəti və satış həcmi.
Satış mənfəətindən gəlirliliyi hesablamaq üçün aşağıdakı modellərdən istifadə olunur:
2 İstehsal fondlarının rentabelliyinin amil təhlili.
İstehsal fondlarının rentabelliyinin dəyişməsinə gəlirlilik və ya satış həcminin gəlirliyi, kapitalın məhsuldarlığı (kapitalın intensivliyi) və dövriyyə vəsaitlərinin yüklənmə sürəti təsir göstərir.
3. Aktivlərin gəlirliliyinin faktor təhlili. Məhsulun gəlirliliyini artırmaq yolları.
DuPont Təhlil Sistemi ilk növbədə müəssisənin səmərəli mənfəət əldə etmək, onları yenidən investisiya etmək və dövriyyəni artırmaq qabiliyyətini yoxlayır.
Əsas göstəriciləri amillərə (çoxalıcılara) və onların komponentlərinə bölmək, müəyyən bir göstəricinin dəyişməsinə təsir edən əsas səbəbləri müəyyənləşdirməyə və müqayisəli təsvirini verməyə və şirkətin iqtisadi artım tempini təyin etməyə imkan verir. Ədəbiyyatda DuPont düsturu geniş yayılmışdır - kapitalın gəlirliliyinin dövriyyə və aktiv dövriyyəsi məhsuluna bölünməsi, amillərin hər biri özü mənalı maliyyə göstəricisidir. Eyni yanaşma müəssisənin maliyyə-iqtisadi vəziyyətinin digər əsas göstəricilərinin təhlilinə də şamil edilir.
Aktivlərin gəlirliliyinin faktor təhlili.
Aktivlərin gəlirliliyindəki dəyişikliklərə aktivlərin dövriyyəsi və satış gəlirləri təsir edir.
Aktivlərin rentabelliyinin dəyişməsinə təsir edən əsas amillər aktivlərin dövriyyəsi və satışdan (məhsullardan) gəlirlilikdir. Təşkilatın aktivləri onun gəlir əldə etmək üçün iqtisadi potensialını və buna görə də mənfəəti xarakterizə edir. Aktivlərdən istifadə resurslara yatırılan vəsaitlərin nə qədər tez gəlirə çevrildiyini göstərir. Aktivlər mürəkkəb struktura malikdir və onların dövriyyəsi hər bir aktiv növünün dövriyyəsindən asılıdır.
Beləliklə, aktivlərin gəlirliliyi aşağıdakıların səviyyəsini əks etdirir:
· debitor borclarının orta yığım müddəti ilə kəmiyyətcə ölçülən debitor borclarının idarə edilməsi;
· inventar dövriyyəsi nisbəti vasitəsilə inventarların idarə edilməsi;
· təşkilatın normal istehsal gücünü və məhsuldarlığını xarakterizə edən əsas fondların idarə edilməsi;
· balans valyutasında likvid aktivlərin payı ilə xarakterizə olunan likvidliyin idarə edilməsi.
Satış gəliri aktivlərin gəlirliliyini artırmaq üçün taktiki amillərdən biridir. Taktiki amillərin hərəkəti adekvat qiymət siyasətinin seçilməsinə, satış bazarlarının genişləndirilməsinə, yəni. təşkilatın satış həcmini və mənfəətini artırmaq, bütün kapitalın dövriyyə sürətini artırmaq. Həm satış gəliri, həm də aktivlərin dövriyyəsi bazar şəraitinin xarici təsirlərinə məruz qalır.
4. Kapitalın gəlirliliyinin faktor təhlili.
Kapitalın gəlirliliyi müəssisənin xalis mənfəətini müəssisənin nizamnamə kapitalının orta illik dəyərinə bölmək yolu ilə müəyyən edilir.
Sahiblər tərəfindən qoyulmuş kapitaldan istifadənin səmərəliliyini müəyyən etməyə və bu vəsaitləri yatırmaqdan mümkün mənfəətlə müqayisə etməyə imkan verir.
Kapitalın gəlirliliyinin təhlili prosesində kapitalın rentabelliyinin (ROC) dəyişməsinə təsir edən əsas amillərin müqayisəli qiymətləndirilməsini təmin etmək üçün deterministik amil modellərindən istifadə olunur.
Xüsusilə, belə modellər DuPont şirkətinin faktor analizinin əsasını təşkil edir
Salam! Bu yazıda satışın gəlirliliyinin təhlilindən danışacağıq.
Bu gün öyrənəcəksiniz:
- satış;
- Satışların gəlirlilik dinamikasını necə təhlil etmək olar;
- Faktor təhlilinin hansı üsulları mövcuddur;
- Gəlirlilik əmsallarını təhlil etmək üçün hansı modellər mövcuddur.
Satışdan gəlir nədir
Mənfəətlilik hər kəsə tanış anlayışdır. Hamı başa düşür ki, bu, biznesin səmərəliliyini əks etdirən iqtisadi göstəricidir.
Bir təşkilatın mənfəəti və rentabelliyi bir-biri ilə əlaqəli anlayışlardır, biri digərini əks etdirir. Əslində bu doğrudur. Ancaq bu tərif bizə alətin məqsədi haqqında bir fikir vermir, buna görə də "gəlirlilik" anlayışına daha yaxından nəzər salaq.
Mənfəətlilik - təşkilatın və ya onun ayrı-ayrı bölmələrinin fəaliyyətinin maliyyə göstəricisi; təşkilatda resursların bölüşdürülməsinin səmərəlilik dərəcəsini əks etdirən.
Beləliklə, gəlirlilik investisiya vahidindən alacağınız mənfəətin miqdarını əks etdirir. Məsələn, bu ay marketinq şöbəsinə 50.000 rubl ayırdın, lakin 60.000 aldın.Müvafiq olaraq, gəlirin qaytarılması (60-50)/50=0.2 və ya 20% olacaq.
Məhsul satışının gəlirliliyi – satış şöbəsinin səmərəliliyinin parametri. Bu, məsrəf vahidinə nə qədər mənfəətin daxil olduğunu göstərir, buna görə də satışdan əldə olunan gəlir çox vaxt gəlirlilik dərəcəsi adlanır.
Niyə satış gəlirlərini təhlil edin?
Birincisi, rentabellik, yuxarıda qeyd edildiyi kimi, resursların bölüşdürülməsinin rasionallığını qiymətləndirməyə imkan verir. Yəni, kadr xərclərini azaltmağa və ya təsirini artırmağa ehtiyac olmadan hansı paylama kanallarının ən yaxşı nəticələr göstərdiyini görəcəksiniz.
İkincisi, satışdan əldə olunan gəlir hər bir istehsal vahidinin gətirdiyi mənfəətin faizini əks etdirir. Bu, məhsul portfelindəki hər bir məhsul elementini qiymətləndirməyə, zərərli məhsulları aradan qaldırmağa və perspektivli olanları dəstəkləməyə imkan verir.
Üçüncüsü, məhsul satışının gəlirliliyinin təhlili bazarın inkişaf meylləri haqqında fikir verir və satış strukturunu görür.
Bununla birlikdə, gəlirlilik nisbətindən istifadə edərək bir şeyə investisiya etməyin effektivliyini müəyyən etmək qərarına gəlsəniz, etibarlı məlumat əldə etməyəcəksiniz. Bu məqsədlə daha geniş spektrli fəaliyyət göstəricilərinin qiymətləndirilməsi zəruridir.
Dördüncüsü, gəlirlilik göstəricisinə əsasən, siz müəssisənin qiymət siyasətini optimallaşdıra bilərsiniz. Amma burada diqqətli olmaq lazımdır, çünki qiymət birbaşa satış həcminə təsir edir. Tələbin elastikliyini qiymətləndirin.
Faktorların gəlirliliyə təsiri
Praktiki hissəyə keçməzdən əvvəl əmsalımıza müsbət və mənfi təsir göstərən amilləri müəyyən etmək istərdim.
Müsbət amillər
Satış gəlirlərinin artımı xərclərin artımını üstələyir.
Hamı başa düşür ki, gəlirin xərcləri aşması yaxşı əlamətdir. Ancaq hər kəs hansı hadisələrin bu fenomenə səbəb ola biləcəyini bilmir.
Gəlin onlara baxaq:
- Satış həcmində azalma olmadıqda qiymət artımı;
- Məhsulun satış həcminin artması;
- Anbarda ehtiyatların azalması;
- Çeşidlərin genişləndirilməsi və ya daraldılması (zərərli məhsulların aradan qaldırılması).
Xərclərin azalması gəlirin azalmasından daha tez baş verir.
İstehsalı daraltsanız və məhsul portfelinizdən zərərli məhsulları çıxarsanız, həm gəliriniz, həm də xərcləriniz azalacaq. Gəlir daha yavaş sürətlə azalarsa, gəlirlilik artacaq.
Gəlirlərin xərclərin azalmasından daha yavaş sürətlə azalmasının səbəbləri:
- Qiymət artımı. Bununla belə, qiymət siyasətində dəyişikliklər tələbin elastikliyini əvvəlcədən qiymətləndirərək çox diqqətlə aparılmalıdır;
- Çeşid azaldıqda satış həcmində azalma yoxdur. Bu, yalnız məhsul portfeli ilə bacarıqla işlədiyiniz halda əldə edilə bilər. Bunun üçün məhsul portfelindən çıxarmaq istədiyiniz istehlakçı üçün məhsulun dəyərini qiymətləndirməlisiniz. Bunun üçün çeşidinizi azaltdığınız zaman nə qədər istehlakçı itirəcəyinizi hesablayın.
- Çeşidlərin azaldılması.
Gəlir artır və xərclər azalır.
Hamısının ən əlverişli variantı.
Buna aşağıdakılardan istifadə etməklə nail olmaq olar:
- Qiymət artımları (lakin satış həcmində güclü azalma olmamalıdır);
- Şirkətin məhsul portfelinin optimallaşdırılması. Bu, sıranın azalması və ya genişlənməsi ola bilər.
Mənfi amillər
Xərclər gəlirdən daha sürətlə artır.
Bu o deməkdir ki, siz əlverişsiz vəziyyətdə işləyirsiniz, bu qəbuledilməzdir.
Müəssisənin zərərlə işləməsinin səbəbləri aşağıdakılar ola bilər:
- İnflyasiya xərclərin artmasına səbəb oldu, lakin qiymətlər indeksləşdirilmədi;
- Həddindən artıq qiymət endirimi;
- İstehlakçı seqmentinin ayrılması ilə nəticələnən məhsulların çeşiddən çıxarılması;
- Seriyaya zərərli məhsulun daxil edilməsi;
Gəlir xərclərdən daha tez düşür.
Aşağıdakı səbəblərə görə yarana biləcək bir təşkilat üçün mənfi bir fenomen:
- Qiymətin azaldılması;
- Satış həcminin azalması ilə nəticələnən məhsulun ləğvi;
- Uğursuz məhsulun əlavə edilməsi.
Burada satış gəlirliliyinə təsir edən daxili amilləri sadaladıq. Onları dəyişdirə bilərsiniz, buna görə də onları bilməlisiniz. Bununla belə, xarici amillər də var.
Bunlara daxildir:
- Ölkədəki iqtisadi vəziyyət (inflyasiya, rublun ucuzlaşması, işsizlik və s.);
- Biznesin siyasi və hüquqi tənzimlənməsi (qanunlar, dövlət dəstəyi);
- Sahənizdə texnologiyaların inkişafı;
- Sosial inkişaf meylləri (hər şey üçün dəb, mədəni xüsusiyyətlər və s.).
Biz bu amillərə təsir edə bilmərik, lakin onların mənfi təsirlərini minimuma endirərək, müsbət cəhətlərindən yararlana bilərik.
Mənfəətliliyin amil təhlili
Bildiyiniz kimi, aşağıdakı elementləri təşkil edir: sabit və dəyişən xərclər, mənfəət.
Müvafiq olaraq, xərclərin azalması, qiymət dəyişməz qalarkən mənfəətin artmasına səbəb olacaqdır. Satış həcminin artması da səmərəlilik göstəricisinin artmasına səbəb olacaq (qiyməti dəyişmirik).
Beləliklə, xərclər və satılan miqdar mənfəət marjasına təsir edən əsas amillərdir. Faktor təhlili bu amillərin təsir dərəcəsini görməyə imkan verir.
Faktor təhlili cari və baza (əvvəlki) dövrlər üçün gəlir dərəcəsi hesablandıqdan sonra aparılır. Faktor təhlilinin aparılmasının səbəbi göstəricinin azalması və ya artması ola bilər.
Aşağıdakı amillərin hər birinin təsirini qiymətləndirmək üçün metodologiyanı nəzərdən keçirək:
- Satış gəliri;
- İstehsal dəyəri;
- Biznes xərcləri;
- İnzibati xərclər.
Gəlirlərin gəlirlilik əmsalına təsiri aşağıdakı düsturla müəyyən edilir:
Rв = ((Burada-SB -KRB-URB)/ Burada) - (VB-SB-KRB-URB)/WB, Harada:
Budur cari dövr üçün gəlir;
SB – cari dövr üçün maya dəyəri;
KRB – cari dövr üçün kommersiya xərcləri;
URB – əsas dövr üçün idarəetmə xərcləri (əvvəlki);
VB – əsas dövr üçün gəlir (əvvəlki);
KRB – əsas dövr üçün biznes xərcləri.
Cədvəl iki dövr üçün təşkilatın fəaliyyətinin nəticələrini göstərir.
|
iyun |
||
|
Gəlir |
10 000 | 12 000 |
|
Xərc qiyməti |
5 000 | 5 500 |
| İnzibati xərclər | 2 000 | |
| Biznes xərcləri | 1 000 |
R=((12,000-5,500-1,000-2,000)/12,000)-((10,000-5,500-1,000-2,000)/10,000)=0,29-0,15=0, 14
Beləliklə, hesabat dövründə mənfəətin artması sayəsində rentabellik 14% artıb, yəni cari dövrdə investisiyaların hər rubluna görə biz baza dövründə aldığımızdan 14 qəpik çox alacağıq.
Xərclərin mənfəət marjası səviyyəsinə təsir dərəcəsini hesablamaq üçün formula:
Rс= ((Burada-SBot -KRB-URB)/Burada) - (Burada-SB-KRB-URB)/Burada, Harada:
SB – hesabat dövrü üçün malların dəyəri.
İdarəetmə xərclərinin əhəmiyyətini qiymətləndirmək üçün formula:
Rur= ((Burada-SB-KRB-URot)/Burada) - (Burada-SB-KRB-URB)/Burada, Harada:
URot – əvvəlki dövr üçün idarəetmə xərcləri;
Kommersiya xərclərinin təsirini hesablamaq üçün formula:
Rк= ((Burada-SB-KRo-URB)/Burada) - (Burada-SB-KRB-URB)/Burada, Harada:
CR – əvvəlki dövr üçün biznes xərcləri.
Və nəhayət, amillərin məcmu təsirinin düsturu:
Rob=Rv+Rс+Rur+Rk.
Təsir mənfi olarsa, onda toplama əməliyyatı çıxma əməliyyatına keçir.
Hər bir amili ayrıca hesablamaq sonrakı iş üçün dəyərlidir. Bu, "zəif nöqtələri" müəyyən etməyə və onları aradan qaldırmaq üçün tədbirlər görməyə imkan verir. Ümumi faktor təhlili məcmu təsirin müəyyən edilməsi üçün zəruridir və praktiki olaraq heç bir əhəmiyyət kəsb etmir.
Mənfəət nisbəti
Gəlin birbaşa satış göstəricisinin hesablanmasına keçək.
Satışların gəlirliliyini təyin etmək üçün ən çox istifadə edilən üç üsul var. Onlar saylarında fərqlənirlər; ifadədəki məxrəc həmişə pul ifadəsində gəlir və ya satış həcmidir.
Bundan əlavə, gəlirlilik həm bütün təşkilat, həm də ayrı-ayrı struktur bölmələri üçün hesablana bilər. Satışın rentabelliyinə gəlincə, onu hər bir paylama kanalı və ya hər bir satış nöqtəsi üçün hesablamaq məsləhətdir.
Gəlirliliyin yalnız resurslardan istifadənin səmərəliliyini göstərdiyini və bütün şirkətin səmərəliliyini əks etdirmədiyini nəzərə almağa dəyər.
Mənfəətliliyin hesablanmasının birinci üsulu gəlirin neçə faizinin mənfəət olduğunu müəyyən etməyə imkan verir: P=(Mənfəət/Gəlir)*100%.
Həmçinin, mənfəət dərəcəsi təşkilatın ümumi mənfəəti ilə müəyyən edilir.
Ümumi mənfəət, öz növbəsində, gəlirdən satış xərclərini çıxarmaqla bərabərdir. Düstur: P=(Ümumi mənfəət/Gəlir)*100%.
Satışdan əməliyyat gəliri = (Vergidən əvvəl mənfəət/Gəlir)* 100%.
Son iki üsul mühasibat uçotu və vergi ayırmaları olmadan satış şöbəsinin fəaliyyətini müəyyən etmək üçün nəzərdə tutulmuşdur.
Anlamaq lazımdır ki, satış gəlirliliyinin aşağı düşməsi məhsulun rəqabət qabiliyyətinin və ona olan tələbatın azalması deməkdir. Belə nəticələr əldə edən sahibkar şirkətin fəaliyyətindəki "zəif nöqtələri" müəyyən etmək üçün təcili olaraq amil təhlili aparmalıdır.
Yalnız bundan sonra biz satışın gəlirliliyini artırmaq üçün tədbirlərin işlənib hazırlanmasına keçə bilərik. Bunlara daxildir: çeşidin optimallaşdırılması, satışın təşviqi, qiymət siyasətində dəyişikliklər, məhsulun keyfiyyətinin yaxşılaşdırılması və s.
Bəzən gəlirliliyin amil təhlili şirkətin fəaliyyətindəki zəif cəhətləri müəyyən edə bilər, hansı sahədə gəlirliliyi artırmaq üçün səy göstərməyə dəyər olduğunu göstərir - xərcləri azaltmaq, məhsulların qiymətini dəyişdirmək və ya istehsalın modernləşdirilməsi.
Faktor analizinin tarixi
Faktor təhlilinin banisi 19-cu əsrin sonu - 20-ci əsrin əvvəllərində psixologiya ilə bağlı metodun əsas ideyalarını irəli sürmüş ingilis psixoloqu və antropoloqu F.Qalton hesab olunur. Sonradan analiz metodologiyası müxtəlif elm sahələrində bir çox alimlər tərəfindən işlənib hazırlanmışdır. Əsas komponent metodunun müasir variantında işlənib hazırlanması şəklində öz töhfəsini vermiş amerikalı riyaziyyatçı Q.Hottelinqi qeyd etməmək mümkün deyil. Psixologiyada şəxsiyyət nəzəriyyəsi üzərində işləyərkən faktor analizi modelindən geniş istifadə edərək texnikanın inkişafında ingilis psixoloqu K.Eysenk də mühüm rol oynamışdır.
Mənfəətlilik - bu nədir?
Mənfəətliliyin faktor analizinin nə üçün lazım olduğunu başa düşmək üçün ümumi mənada gəlirlilik anlayışını müəyyən edək. Bu göstərici istehsala öz və ya borc vəsaitlərinin qoyuluşunun səmərəliliyinin xarakterik xüsusiyyətidir. Yatırılan kapitalın, dövriyyənin və ya investisiyanın bir rublu üçün mənfəətin miqdarını xüsusi olaraq müəyyənləşdirir. Mənfəət göstəricisini xərc göstəricisinə bölmək yolu ilə hesablanır. Mənfəətliliyin növləri təhlildə hansı mənfəət və məsrəflərdən istifadə olunduğu ilə müəyyən edilir. Məsələn, kapital qoyuluşunun səmərəliliyi hesablanarkən mənfəətin əsas fondların dəyərinə nisbəti götürülür. Satışın rentabelliyini hesablamaq üçün müəssisənin mənfəəti gəlirə bölünür. İstehsalın gəlirlilik göstəricisi mənfəətin məhsulun maya dəyərinə nisbəti ilə müəyyən edilir - bu məqalədə bu dəyəri təhlil edəcəyik.
İstehsalın rentabelliyinin amil təhlili
Müəssisənin səmərəliliyini onun mütləq qiymətində rentabellik göstəricisi ilə xarakterizə etmək olmaz. Alınan mənfəətin miqdarını istehsalın miqyası ilə, sabit və dəyişən xərclərin ümumi məbləği ilə əlaqələndirmək lazımdır. Müəssisənin rentabelliyinin faktor təhlili maliyyə nəticələrinin üç əsas göstəricinin dəyişməsindən asılılığının öyrənilməsinə kompleks yanaşmanı nəzərdə tutur: istehsal, satış və kapital. Burada istehsal amilləri - məhsul vahidinin maya dəyəri, vahidə düşən orta satış qiyməti, əmtəəlik məhsulların strukturu dəyişdirilərkən rentabelliyin təhlilindən danışacağıq.
İstehsalın rentabelliyinin amil təhlili üç əsas amildəki dəyişikliklərin gəlirliliyə təsirinin təhlilini əhatə edir:
- kommersiya məhsullarının strukturu;
- orta satış qiyməti;
- kommersiya məhsullarının vahid dəyəri.
Məlum olduğu kimi, istehsal olunan məhsulların gəlirlilik göstəricisi düsturla müəyyən edilir:
R = P/S, (1), burada R gəlirlilik göstəricisidir, P mənfəət (vergidən əvvəl), C maya dəyəri (sabit və dəyişkən xərclər). Bu düsturu genişləndirək:
R = (Р-С)/С, (2), burada Р gəlir və ya satış qiymətidir.
Kommersiya məhsullarının rentabelliyinin hərtərəfli amil təhlili daha bir komponentdən - istehsal olunan malların strukturunun ölçüsündən istifadəni nəzərdə tutur. Üç amil komponentini - gəlir, məsrəf və struktur göstəricisini birləşdirmək üçün sağ tərəfdəki düsturun hər bir arqumentini kommersiya məhsullarının struktur əmsalı ilə vurmaq lazımdır: R = (UD·R - UD·S)/ UD·S, (3), burada UD kommersiya məhsullarının strukturunun payı və ya göstəricisidir. Bu dəyərin istifadəsi daha bahalı və ya daha ucuz malların istehsal həcmindəki dəyişikliklərin müəssisənin səmərəliliyinə necə təsir etdiyini öyrənməyə imkan verəcəkdir.
nəticələr
Yuxarıdakı düstur (3) zəncirvari əvəzetmə metodundan istifadə edərək təhlilin aparılması üçün amil modelidir. Təyinatları daha konkret etmək üçün müəyyən edirik: "p" simvolu - planlaşdırılan göstəricilər, "f" simvolu - faktiki göstəricilər. Beləliklə,
R p = (UDp·Rp - UDP·Sp)/UDp·Sp, (4)
R f = (UDf·Rf - UDf·Sf)/UDf·Sf. (5)
İndi üç komponentin hər birinin gəlirlilik dəyişikliyinə təsirini müəyyən edək:
1. Strukturdakı dəyişikliklərlə əlaqədar gəlirliliyin dəyişməsi:
R döyüntü = (UDf·Rp - UDf·Sp)/UDf·Sp, (6)
∆R döyüntü = R döyüntü-R səh (7).
2. Satış qiymətindəki dəyişikliklərin rentabellik göstəricisinə təsirini müəyyən edək:
R r = (UDf·Rf - UDf·Sp)/UDf·Sp, (8)
∆R р = R р - R döyüntüsü. (9).
3. Gəlin, bazara çıxarılan məhsulların maya dəyərinin dəyişməsi nəticəsində rentabelliyin nə qədər dəyişdiyini öyrənək:
∆R c = R f - R r (10).
İmtahan:
∆R = ∆R döyüntü + ∆R p + ∆R s (11)
Bu şəkildə aparılan rentabelliyin amil təhlili kompleksdə hər bir amilin dəyişməsinin istehsalın rentabelliyi kimi istehsal prosesinin səmərəliliyinin belə bir göstəricisinin artmasına və ya azalmasına necə təsir etdiyini müəyyən etməyə imkan verir.
=| V p - S |
| V p |
(Harada S- kommersiya və inzibati xərclər daxil olmaqla satışın dəyəri) və analitik cədvəl tərtib edin (cədvəl 7.2).
Cədvəl 7.2
Satış həcminin rentabelliyinin hesablanması və qiymətləndirilməsi
(min rubl.)
| Göstəricilər | Keçmiş dövr | Hesabat dövrü | Sapmalar |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 1. Malların, məhsulların, işlərin, xidmətlərin satışından əldə edilən gəlir (Vp) | 12 596 | 27 138 | + 14 542 |
Cədvəlin sonu 7. 1
| Göstəricilər | Keçmiş dövr | Hesabat dövrü | Sapmalar |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 2. Malların, məhsulların, işlərin və xidmətlərin satışının dəyəri ( S) | 11 802 | 25 685 | + 13 883 |
| 3. Satışdan əldə edilən mənfəət (və s.)(səhifə 1 - səhifə 2) | 794 | 1 453 | + 659 |
| 4. Satış həcminin rentabelliyi (Pvp)(səhifə 3: səhifə 1) × 100, % | 6,304 | 5,354 | - 0,950 |
Cədvəldən göründüyü kimi. 7.2, təhlil edilən dövr üçün satış həcminin rentabelliyi 0,95 bənd azalıb. Bu göstəricinin azalması, ilk növbədə, müəssisənin rəqabət qabiliyyətinin aşağı düşdüyünü göstərə bilər, çünki bu, onun məhsullarına tələbatın azalmasını göstərir.
Zəncirvari əvəzetmə metodundan istifadə edərək satılan malların qiymətində və maya dəyərinin dəyişməsinin təsirini hesablayaq.
1. Satış həcminin dəyişməsi nəticəsində satış həcminin rentabelliyinin dəyişməsini ∆ müəyyən edək P vп (∆ V p) düstura görə:
∆P vп (∆V) =
- =| V p |
| A |
| P h |
| V p |
Bu göstərici həm müəssisənin qiymət siyasəti, həm də satılan məhsulların istehsalına çəkilən məsrəflərin səviyyəsi (rentabellik səviyyəsi) ilə müəyyən edilən aktivlərin rentabelliyini əks etdirir. Bundan əlavə, aktivlərin gəlirliliyi vasitəsilə siz aktivlərin dövriyyəsi vasitəsilə müəssisənin biznes fəaliyyətini qiymətləndirə bilərsiniz.
Formula (7.10) vəsaitlərin gəlirliliyini artırmaq yollarını göstərir:
- 1) məhsulun aşağı rentabelliyi ilə aktivlərin və onun elementlərinin dövriyyəsini sürətləndirməyə çalışmaq lazımdır;
- 2) müəssisənin aşağı işgüzar fəaliyyəti yalnız istehsal xərclərini azaltmaqla və ya məhsulun qiymətlərini artırmaqla kompensasiya edilə bilər, yəni. məhsulun rentabelliyini artırmaq.
Aktivlərin gəlirliliyinin faktor təhlili Cədvəldəki məlumatlardan istifadə etməklə zəncirvari əvəzetmə üsulu ilə hesablanacaqdır. 7.3.
Cədvəl 7.3
Aktivlər əsasında hesablanmış göstəricilərin qiymətləndirilməsi
| Göstəricilər | Keçmiş dövr | Hesabat dövrü | Sapmalar |
| 1 | 2 | 3 | 4 |
| 1. Aktivlərin dövriyyəsi | 0,0214 | 0,0332 | + 0,118 |
| V p: A = O a, inqilablar | |||
| 2. Satılan məhsulların rentabelliyi | 4,230 | 3,9200 | - 0,310 |
| P h: V p = P p, % | |||
| 3. Aktivlərin gəlirliliyi R a , %(Səhifə 1 × səhifə 2) | 0,0905 | 0,130 | + 0,0395 |
1. Aktivlərin dövriyyəsinin sürətlənməsi ilə əlaqədar aktivlərin rentabelliyindəki dəyişikliyi müəyyən edək ∆ R a (∆ 0 a):
∆ P a (∆ 0 a) = 0 a 1 × Pп 0 - P a 0 = 0,0332 × 4,23 - 0,0905 + 0,0499.
2. Satılan məhsulların rentabelliyinin azalması ilə əlaqədar aktivlərin rentabelliyinin dəyişməsini hesablayın ∆P a (∆P p):
∆ P a (∆ P p) = P a 1 - 0 a 1 × P p 0 = 0,130 + -0,1404 = -0,0104.
3. Aktivlərin rentabelliyindəki ümumi dəyişikliyin amillərin təsirinin cəminə uyğun olub olmadığını yoxlayaq:
∆ P a = ∆ P a (∆ 0 a) + ∆ P a (∆ n);
+ 0,0395 = 0,0499 - 0,0104,
+ 0,0395 = + 0,0395.
İstehsalın rentabellik göstəricisi R PF = P: (OPF + MOA) məhsulların gəlirliliyindən birbaşa və əksinə - məhsulların kapital tutumunun dəyişməsindən asılıdır.
Məhsulun rentabelliyinin artırılması ilk növbədə vahid xərclərin azaldılması hesabına əldə edilir. Əsas istehsal fondlarından nə qədər yaxşı istifadə olunarsa, kapital tutumu bir o qədər aşağı olarsa, kapitalın məhsuldarlığı bir o qədər yüksək olar və nəticədə istehsalın rentabelliyi artır. Dövriyyə kapitalından istifadənin yaxşılaşdırılması ilə onların 1 rubl üçün dəyəri azalır. satılan məhsullar. Deməli, maddi dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyəsini sürətləndirən amillər eyni zamanda istehsalın rentabelliyini artıran amillərdir.
İstehsalın rentabelliyini təhlil edərkən ilkin düsturlar pay və məxrəci satılan məhsulların həcminə bölmək yolu ilə dəyişdirilir. Beləliklə, model belə görünür:
Harada F e- əsas istehsal fondlarının kapital tutumu;
K Zos - maddi dövriyyə vəsaitlərinin konsolidasiya əmsalı.
Ayrı-ayrı amillərin istehsalın rentabelliyi səviyyəsinə təsirinin ədədi qiymətləndirilməsi zəncirvari əvəzetmələr üsulu ilə müəyyən edilir (cədvəl 7.4).
Cədvəl 7.4
İstehsalın gəlirlilik səviyyəsinin təhlili
Məhsulun rentabelliyindəki ümumi dəyişiklik - 0,154 bənd azalma aşağıdakı amillərin təsiri altında formalaşmışdır:
Məhsulun rentabelliyinin 0,5% azalması müəssisənin rentabelliyinin 0,014 bənd azalmasına səbəb olub:
0,189 = - 0,014;
kapital tutumunun azalması müəssisənin gəlirliliyinin 0,15 bənd artmasına səbəb oldu:
| 0,06025 |
| (16,108 + 2,426) |
dövriyyə vəsaitlərinin konsolidasiya əmsalının azalması (yəni dövriyyənin sürətləndirilməsi) istehsalın gəlirliliyinə müsbət təsir göstərmişdir:
0,343 - 0,325 = + 0,018 xal.
Təhlilin növbəti mərhələsi ayrı-ayrı məhsulların gəlirliliyinin satılan məhsulların ümumi rentabelliyinə (satışdan əldə olunan gəlir) təsirinin qiymətləndirilməsidir. Belə bir təhlil, satılan məhsulların mövcud strukturu kontekstində ayrı-ayrı məhsulların istehsalı və satışının ümumi gəlirliyə təsirini müəyyən etməyə, həmçinin satış strukturunun özünün rasionallığını qiymətləndirməyə imkan verir.
Təhlil aşağıdakı ardıcıllıqla aparılır:
- Hər bir məhsul növünün ümumi satış həcmində payı müəyyən edilir.
- Ayrı-ayrı məhsul növləri üçün fərdi gəlirlilik göstəricilərini hesablayın.
- Satılan bütün məhsullar üzrə ayrı-ayrı məhsulların gəlirliliyinin onun orta səviyyəsinə təsiri fərdi gəlirliliyi məhsulun ümumi satış həcmindəki payına vurmaqla müəyyən edilir.
- İstehsal olunan məhsulların fərdi gəlirliliyinin dəyişməsi ilə bağlı təsir hesabat dövrü ilə baza dövrünün gəlirliliyi arasındakı fərqi hesabat dövründə məhsulun payına vurmaqla müəyyən edilir.
- Struktur amilin təsiri baza dövrünün gəlirliliyini hesabat və baza dövrlərinin məhsulunun xüsusi çəkisindəki fərqə vurmaqla müəyyən edilir.
Belə təhlilin məlumat bazası mühasibat uçotu məlumatlarıdır, lakin bu, yalnız məhsulun növləri üzrə xərclərin analitik uçotu şərti ilə mümkündür.
Şərti bir nümunədən istifadə edərək satışın gəlirliliyini təhlil edəcəyik, bunun üçün bir cədvəl tərtib edəcəyik. 7.5.
Cədvəl 7.5
Fərdi məhsulun rentabelliyinin satış gəlirliliyinə təsirinin hesablanması
Cədvəldən göründüyü kimi. 7,5, G məhsulunun payının artması satışın rentabelliyinə müsbət təsir göstərərək onu 3,421 bənd artırdı. Bu amil və A məhsulunun rentabelliyinin 0,75% artması satışın gəlirliliyinin artmasına səbəb olub. Lakin bütün digər amillərin mənfi təsiri (digər məhsul növlərinin payının və rentabelliyinin azalması) ümumilikdə rentabelliyi 0,073 bənd aşağı salıb.
Təhlildən belə nəticəyə gəlmək olar ki, müəssisə satış strukturunda A və D məhsullarının payının artırılmasında və müvafiq olaraq tələbatda azalma müşahidə olunan az gəlirli B və C məhsullarının payının azaldılmasında maraqlıdır.
Qubin Viktor Eqoroviç,
dosent, iqtisad elmləri namizədi,
Qubina Oksana Vitalievna,
dosent, iqtisad elmləri namizədi,
İqtisadi Təhlil və Statistika Departamenti OrelGIET
Financial Analysis jurnalı, sentyabr-oktyabr, 2008, № 43
Malların satışından əldə edilən gəlir paylama xərclərini əhatə edərsə və əlavə olaraq təşkilatın normal fəaliyyəti üçün kifayət qədər mənfəət əldə edərsə, təşkilat mənfəətli hesab olunur.
Mənfəətlilik mənfəətdən daha çox biznesin yekun nəticələrini səciyyələndirir, çünki onun dəyəri effektlə mövcud resurslar və ya istifadə olunan resurslar arasında əlaqəni göstərir. Mənfəətlilik təşkilatın fəaliyyətini qiymətləndirmək üçün və investisiya siyasətində və qiymətlərdə bir vasitə kimi istifadə olunur.
Bir təşkilatın gəlirliliyinin qiymətləndirilməsi mütəxəssislərə işə başlamazdan əvvəl, hətta təşkilat yaratmaq ideyası mərhələsində belə, biznesin güclü və zəif tərəflərini müəyyən etməyə imkan verir. İstənilən ticarət təşkilatının kommersiya fəaliyyəti ümumi mənada minimum xərclə maksimum nəticə əldə etməklə müəyyən edilən iqtisadi prinsiplə əlaqələndirilməli və ya başqa sözlə, maliyyə-təsərrüfat fəaliyyətinin səmərəliliyi səmərəliliyi baxımından qiymətləndirilməlidir. resursların nəticələrə çevrilməsi.
Bir sıra iqtisadi göstəricilərdən istifadə etməklə aparılan təhlil təşkilatda iqtisadi prinsipin həyata keçirilmə dərəcəsini ölçməyə və qiymətləndirməyə imkan verir. Eyni zamanda, mənfəət ticarət təşkilatının effektivliyini qiymətləndirmək üçün müəyyənedici meyar kimi xidmət edə bilməz. Mənfəətin digər göstəricilərlə, yəni müxtəlif üsullarla hesablanmış gəlirlilik göstəriciləri sistemi ilə müqayisəsi maraq doğurur.
Mənfəət göstəriciləri bütövlükdə təşkilatın səmərəliliyini, müxtəlif fəaliyyət sahələrinin (istehsal, biznes, investisiya) gəlirliliyini, xərclərin ödənilməsini və s. Onlar digər təşkilatların göstəriciləri ilə müqayisəli təhlildə inkişaf dinamikasını qiymətləndirmək üçün istifadə olunur.
Mənfəətlilik təşkilatların maliyyə-təsərrüfat fəaliyyətinin ən vacib qiymətləndirmə göstəricilərindən biridir və təşkilatın mənfəət əldə etmək üçün öz vəsaitlərindən nə dərəcədə səmərəli istifadə etdiyini əks etdirir.
Hazırda rentabelliyin müəyyən edilməsi, onun təhlili və planlaşdırılması məsələlərində konsensus yoxdur. Vahid terminologiya yoxdur və eyni göstəricilərin hesablanması üsulları fərqlidir. Bu, konkret göstəricinin iqtisadi mahiyyətinin müəyyən edilməsində uyğunsuzluqlara səbəb olur ki, bu da analitik işdə səhv nəticələrə gətirib çıxara bilər. Bununla belə, gəlirliliyin müəyyən edilməsində mövcud müxtəliflik yalnız nəzərdən keçirilən mövzunun aktuallığını göstərir.
Gəlirlilik göstəricilərinin səviyyələrinin müqayisəsi təşkilatın fəaliyyətinin və onun perspektivlərinin qiymətləndirilməsində mühüm vasitədir, baxmayaraq ki, praktikada peşəkar təcrübəsi müəyyən gəlirlilik göstəriciləri üçün öz standartlarını müəyyən etməyə imkan verən səlahiyyətli analitikin subyektiv rəyi daha çox ola bilər. əhəmiyyətli.
Qeyd etmək lazımdır ki, bazar münasibətləri inkişaf etmiş ölkələrdə gəlirlilik göstəricilərinin “normal” dəyərləri haqqında məlumat adətən hər il ticarət palatası, sənaye assosiasiyaları və ya hökumət tərəfindən dərc olunur. Göstəricilərinizi məqbul dəyərlərlə müqayisə etmək, təşkilatın maliyyə vəziyyətinin vəziyyəti haqqında nəticə çıxarmağa imkan verir. Rusiyada bu təcrübə hələ mövcud deyil, buna görə də müqayisə üçün yeganə əsas əvvəlki illərdəki göstəricilərin dəyəri haqqında məlumatdır.
Gəlirlilik göstəriciləri sistemindən biz ticarət təşkilatı üçün ən vacib göstəricilərdən biri kimi satışın gəlirliliyini vurğulayacağıq.
Satışdan əldə olunan gəlir göstəricisi bazar iqtisadiyyatında geniş istifadə olunur. Sahibkarlıq fəaliyyətinin səmərəliliyini xarakterizə edir: bir təşkilatın bir rubl satışından nə qədər qazanc əldə etməsi. Satışdan əldə olunan gəlir satışdan əldə edilən mənfəətin və ya xalis mənfəətin alınan gəlirin məbləğinə nisbəti kimi müəyyən edilir, yəni:
Satışdan əldə olunan gəlirin hesablanması Cədvəl 1-də göstərilmişdir.
Cədvəl 1
Həm keçmişdə, həm də hesabat illərində təşkilat satışdan əldə edilən mənfəət baxımından müvafiq olaraq 3,17% və 3,18% gəlir əldə edib. Satışların gəlirliliyinin artması hesabat ilində satışdan əldə edilən mənfəətin 347 min rubl və ya 6,1% artması ilə əlaqədardır.
Hesabat ilində xalis mənfəət 24,4% azaldığından, xalis mənfəət üzrə satışdan əldə olunan gəlir azalmağa meyllidir və müvafiq olaraq ötən il 2,42%, hesabat ilində isə 1,72% təşkil etmişdir.
İqtisadi təhlil praktikasında çox vaxt xalis mənfəət əsasında hesablanan satış gəliri göstəricisindən istifadə olunur, ona görə də bu göstəriciyə amillərin təsirini nəzərdən keçirəcəyik.
Faktorların məcmu təsiri: -0,0070.
Beləliklə, satışdan əldə edilən gəlirin (xalis mənfəət əsasında) xalis mənfəətin 1080 min rubl azalmasından və satış gəlirinin 10266 min rubl artmasından ən çox mənfi təsir göstərdiyini (0,0060 ədəd) görmək olar. həmçinin satış gəlirini 0,0010 ədəd azaldıb.
Satış gəliri də aşağıdakı model kimi təqdim edilə bilər:
burada Rp satış gəliridir;
N - satışdan əldə edilən gəlir;
KR - kommersiya xərcləri;
Bu amil modelindən belə nəticə çıxır ki, satışın rentabelliyinə satış gəlirləri, satılan malların dəyəri, satış xərcləri və inzibati xərclər təsir edir.
Üç il ərzində məlumatlara əsaslanaraq bir ticarət təşkilatının satışlarının gəlirliliyinin faktor təhlilini aparaq. Tədqiq olunan dövr ərzində təşkilatın idarəetmə xərcləri olmadığı üçün satış gəlirlərinin amil təhlili aparılarkən bu amilin fəaliyyət göstəricisinə təsiri nəzərə alınmamalıdır. Beləliklə, düstur (2) aşağıdakı formanı alacaq (formula (3)):
Faktorların performans göstəricisinə təsirini hesablamaq üçün düsturlardan (4-7) və zəncirvari əvəzetmə metodundan istifadə edirik.
1. Satış gəlirindəki dəyişikliklərin satış gəlirliliyinə təsiri:
2. Satışın maya dəyərinin dəyişməsinin satışın rentabelliyinə təsiri:
3. Biznes xərclərinin dəyişməsinin satışın gəlirliliyinə təsiri:
4. Faktorların məcmu təsiri:
Cədvəl 2-də satışın gəlirliliyinin faktor analizinin nəticələrini ümumiləşdiririk.
Cədvəl 2. Satışın gəlirliliyinin faktor təhlili
| Göstəricilər | Birinci il | İkinci il | Üçüncü il |
| İlkin məlumatlar, min rubl. | |||
| 1.Satışdan əldə olunan gəlirlər | 156286 | 180097 | 190363 |
| 2.Satılan malların dəyəri | 121410 | 137516 | 141683 |
| 3. Biznes xərcləri | 31668 | 36879 | 42631 |
| 4. Satışdan əldə edilən mənfəət | 3208 | 5702 | 6049 |
| 5. Satış gəlirliliyi | 2,05 | 3,17 | 3,18 |
| 6.Dəyişən bazaya satış gəlirliliyinin dəyişməsi | +1,12 | +0,01 | |
| Faktorların gəlirliliyin dəyişməsinə təsiri | |||
| 7. Satış gəlirləri | +12,95 | +5,22 | |
| 8. Satılan malların dəyəri | -8,94 | -2,19 | |
| 9. Biznes xərcləri | 2,89 | 3,02 | |
| 10. Faktorların kumulyativ təsiri | +1,12 | +0,01 | |
Cədvəl 2-dəki məlumatlar göstərir ki, üç il ərzində ticarət təşkilatı hər il artan satış rentabelliyinə malik olmuşdur. Son iki ildə faktorların təsir istiqamətləri dəyişməyib. Belə ki, rentabellik yalnız artan satış həcminin təsiri altında formalaşıb - keçən il təsirin həcmi 12,95%, hesabat ilində isə xeyli az olub - 5,22%. Artan istehsal xərcləri və kommersiya xərcləri gəlirliliyin azalmasına səbəb oldu. Göründüyü kimi, hesabat dövründə satışın həcminin və maya dəyərinin təsiri zəifləmiş, kommersiya xərcləri isə bir qədər artmışdır.
Təşkilati fəaliyyətin müxtəlif inteqral göstəricilərinin amil təhlilində tez-tez satış gəliri istifadə olunur (amillərdən biridir). Kommersiya müəssisəsinin gəlirliliyi arasında əlaqə və qarşılıqlı asılılıq olan göstəricilər sistemi ilə xarakterizə olunur. Öz növbəsində, gəlirlilik göstəricilərinin hər biri təşkilatın fəaliyyətində baş verən müəyyən proseslərin təsiri altında formalaşır. Satışların rentabelliyinin amil təhlilini aparmaq üçün əvvəlcə balans hesabatından (orta illik dəyərlər), mənfəət və zərər haqqında hesabatdan və arayış məlumatlarından (cədvəl 3) ümumiləşdirək.
Cədvəl 3. Ticarət təşkilatının ilkin məlumatları
| Göstəricilər | Əfsanə | Keçən il | Hesabat ili | Dəyişikliklər | Keçən illə müqayisədə % ilə |
| Əsas və dövriyyə kapitalı, min rubl. | F+E" | 40455 | 53823 | + 13368 | 133,0 |
| Cari aktivlər, min rubl. | E | 15836 | 18655 | + 2819 | 117,8 |
| Ehtiyatlar, min rubl | 3 | 8310 | 8808 | + 498 | 106,0 |
| Satışdan əldə olunan gəlir, min rubl. | N | 180097 | 190363 | +10266 | 105,7 |
| Dağıtım xərcləri, min rubl. * | 1 | 36879 | 42631 | + 5752 | 115,6 |
| Xalis mənfəət, min rubl. | R, | 4352 | 3272 | -1080 | 75,6 |
| Əmək xərcləri, min rubl. | Və | 13256 | 21072 | + 7816 | 159,0 |
| İşçilərin orta sayı, insanlar | I | 411 | 396 | 15 | 96,4 |
Təşkilatın iqtisadi və maliyyə fəaliyyətini xarakterizə edən əsas iqtisadi göstəricilər arasındakı əlaqələri və nisbətləri cədvəl 4-ə uyğun olaraq araşdırırıq.
Cədvəl 4. Ticarət təşkilatının fəaliyyət göstəriciləri
| Göstəricilər | Əfsanə | Keçən il | Hesabat ili | Sapmalar | Keçən illə müqayisədə % ilə |
| 1. Satışdan əldə olunan gəlirlərin rentabelliyi | P/N | 0,0242 | 0,0172 | 0,0070 | 71,1 |
| 2. Əsas və dövriyyə fondlarının rentabelliyi | P/(F+E) | 0,1076 | 0,0608 | 0,0468 | 56,5 |
| 3. Paylanma xərclərinin rentabelliyi | R/1 | 0,1180 | 0,0768 | 0,0412 | 65,1 |
| 4. Əsas və dövriyyə kapitalının kapital məhsuldarlığı rub. | N/F+E | 4,4518 | 3,5368 | 0,9150 | 79,4 |
| 5. Dövriyyə vəsaitlərinin tədavül sürəti, dövriyyəsi | N/E | 11,3726 | 10,2044 | 1,1682 | 89,7 |
| 6. Dövriyyə vəsaitlərinin əmlakda payı | E/F+E | 0,3914 | 0,3466 | 0,0448 | 88,6 |
| 7. İnventar dövriyyəsinin sürəti | N/3 | 21,6723 | 21,6125 | 0,0598 | 99,7 |
| 8. Ehtiyatların dövriyyə aktivlərində payı | 3/E | 0,5248 | 0,4722 | 0,0526 | 90,0 |
| 9. Satış gəlirlərinin məsrəf intensivliyi | I/N | 0,2048 | 0,2239 | +0,0191 | 109,3 |
| 10. Bir işçiyə düşən mənfəət | R„/I | 10,5888 | 8,2626 | 2,3262 | 78,0 |
| 11. Satış gəlirlərinin məsrəf intensivliyi | I/N | 0,2048 | 0,2239 | + 0,0191 | 109,3 |
| 12. Əmək məhsuldarlığı | N/R | 438,192 | 480,715 | + 42,523 | 109,7 |
| 13. Əmək ehtiyatlarının kapital təminatı | F+E/R | 98,431 | 135,917 | + 37,486 | 138,1 |
| 14. Orta əmək haqqı | U/R | 32,253 | 53,212 | + 20,959 | 165,0 |
| 15. Satış gəlirlərinin əmək haqqı intensivliyi | U/N | 0,0736 | 0,1107 | + 0,0371 | 150,4 |
Satışın rentabelliyi ilə 4-cü cədvəldə verilmiş iqtisadi göstəricilər arasında müxtəlif əlaqələr qurmaq, onun əhəmiyyətinin dəyişməsinə amillərin təsirini müəyyən etmək və ölçmək mümkündür.
Satışın rentabelliyi əsas və dövriyyə kapitalından istifadə dərəcəsindən asılıdır:
Hesabat ilində əmlakdan istifadənin səmərəlilik səviyyəsi 0,0468 ədəd azalıb ki, bu da satışın rentabelliyinin 1,05% azalmasına səbəb olub. Lakin əmlak dövriyyəsinin sürəti modelə görə tərs nisbətdə təsir edir, yəni. kapital dövriyyəsinin yavaşlaması satışın gəlirliliyinin artmasına səbəb olur. Lakin bu amil əhəmiyyətli təsir göstərməmişdir (0,0035 vahid və ya 0,35%).
Kapitalın və dövriyyə kapitalının gəlirliliyi aşağıdakı formada təqdim edilə bilər:
Dövriyyə vəsaitlərinin dövriyyə sürəti dövriyyə vəsaitlərinin əsas elementi olan inventarların dövriyyəsindən və dövriyyə vəsaitlərində ehtiyatların payından asılıdır. Bu asılılığı ifadə edək:
Yuxarıda müzakirə olunan üç bərabərsizlik birləşdirilə bilər:
Satışın gəlirliliyinin təqdim olunan modeli onun əsas və dövriyyə kapitalının həcmindən, strukturundan və dövriyyəsindən asılılığını ortaya qoyur. Ehtiyatların dövriyyə sürəti, mal-material ehtiyatlarının dövriyyə vəsaitlərində payı, əmlakda dövriyyə vəsaitlərinin payı kimi göstəricilərin artım templərinin nisbətinə olan tələb yerinə yetirildikdə satışın rentabelliyi daha çox artır. birinci göstəricinin sürəti sonrakı bir və yüzdən yuxarı artım tempindən yüksəkdir.
Bu təşkilat üçün bu nisbət: 99,7%, 90,0%, 88,6%, yəni. birinci bərabərsizlik keçərli deyil. Təşkilat inventar dövriyyəsində yavaşlama yaşayır. Bu amillərin satışın gəlirliliyinə necə təsir etdiyini görək. Bunun üçün zəncirvari əvəzetmə metodundan istifadə edirik.
Əsas və dövriyyə vəsaitlərinin rentabelliyinə təsiri:
0,0137-0,0242 = -0,0105.
Əmlakda dövriyyə kapitalının payının təsiri:
0,0154-0,0137 = + 0,0017.
Ehtiyatların dövriyyə sürətinin təsiri:
0,0155-0,0154 = +0,0001.
Cari aktivlərdə ehtiyatların payının təsiri:
0,0172-0,0155 = +0,0017.
Kumulyativ təsir:
0,0105 + 0,0017 + 0,0001 + 0,0017 = -0,0070.
Faktor modelinə görə, son üç amil satışın gəlirliliyinə əks təsir göstərəcək, yəni. onların artımı effektiv göstəricini azaldacaq. Bu nümunəni hesablamalarımızda görmək olar. İnventar dövriyyəsinin azalması satışın rentabelliyinin 0,01% artmasına, əmlakda dövriyyə vəsaitlərinin və dövriyyə aktivlərində ehtiyatların payının azalması satışın rentabelliyini 0,17% və 0,17% artırıb.
Satışın rentabelliyi həmçinin bölüşdürmə xərclərinin rentabelliyindən və gəlirin məsrəf intensivliyindən asılıdır ki, bu da aşağıdakı kimi əks oluna bilər.
Xərclərin rentabelliyinin azalması satışın rentabelliyini 0,85% azaldıb, məsrəflərin intensivliyinin artması isə fəaliyyət göstəricisini 0,15% artırıb. Satış gəlirliliyinin, paylanma xərclərinin və satış xərclərinin intensivliyinin artım tempi: 71,1%; 65,1%; 109,3%. Nəticə etibarilə, satış gəlirliliyinin artım tempinin paylama xərclərinin artım tempindən və satış xərclərinin intensivliyindən yüksək olduğu nisbət müşahidə edilmir.
12-ci tənlikdəki satış gəliri göstəricisini tənlik 11-in komponentləri ilə əvəz edərək, transformasiyalar nəticəsində mənfəətin həm əsas, həm də dövriyyə kapitalından istifadənin səmərəliliyi ilə, həm də bölüşdürmə xərcləri ilə əlaqəli olan genişləndirilmiş bir sistem əldə edirik:
Daha əvvəl müzakirə olunan beş amildən yalnız paylama xərclərinin rentabelliyinin azalması mənfi təsir göstərmişdir.
Satışın rentabelliyinin təhlilinin növbəti mərhələsi əmək ehtiyatlarından istifadə göstəriciləri ilə bağlı əsas və dövriyyə vəsaitlərindən istifadənin səmərəliliyinin nəzərdən keçirilməsindən ibarətdir. Əsas və dövriyyə kapitalının kapital məhsuldarlığı əmək məhsuldarlığının əməyin kapitallaşmasına bölünməsi kimi təqdim edilə bilər:
Əmək məhsuldarlığının artması əsas və dövriyyə fondlarının kapital məhsuldarlığının artmasına, əməyin kapitallaşmasının artmasına, əksinə, kapital məhsuldarlığının azalmasına səbəb oldu.
Əmək məhsuldarlığı bir işçinin orta əmək haqqının əmək haqqı fondunun səviyyəsinin satış gəlirinə bölünməsi (gəlirin əmək haqqı intensivliyi) kimi təqdim edilə bilər:
Faktorların bu təsiri onunla izah olunur ki, əmək məsrəflərinin artım tempi (159,0%), işçilərin orta sayının 3,6% azalması ilə satış gəlirlərinin artım tempindən (105,7%) xeyli yüksəkdir.
Öz növbəsində, bir işçiyə düşən orta əmək haqqı işçiyə düşən mənfəətin əmək xərclərinin rentabelliyinə bölünməsi kimi ifadə edilə bilər:
Faktorların bu təsiri onunla izah olunur ki, bir işçiyə düşən orta əmək haqqının artım tempi (165,0%) bir işçiyə düşən mənfəətin artım tempindən (78,0%) 2 dəfədən çox yüksəkdir.
Formula 15-də əmək məhsuldarlığı göstəricisini bir işçiyə düşən orta əmək haqqı ilə (formula 16) əvəz edərək, aşağıdakı tənliyi əldə edirik:
Əmək ehtiyatlarından düzgün istifadə bir işçiyə düşən orta əmək haqqının artım tempi ilə müqayisədə əmək məhsuldarlığının daha sürətli artım tempini nəzərdə tutur.
Təhlil olunan müəssisədə bu tələb yerinə yetirilmir və əmək məhsuldarlığının artım tempi (109,7%) bir işçiyə düşən orta əmək haqqının artım tempindən (165,0%) xeyli aşağıdır, yəni. bu göstəricilərin nisbəti (0,665%) olmuşdur.
Əvvəllər müzakirə olunan əmsalları dəyişdirərək, əsas və dövriyyə kapitalının gəlirliliyinin bir sıra göstəricilərdən asılılığını əldə edəcəyik:
Əsas və dövriyyə vəsaitlərinin rentabelliyi o halda artır: paylanma xərclərinin rentabelliyinin artım tempi satış gəlirlərinin məsrəf intensivliyinin artım tempindən çox olduqda; əmək məhsuldarlığının artım tempi əsaslı avadanlıqların artım sürətindən və bir işçiyə düşən orta əmək haqqından daha yüksəkdir. Bu müəssisədə bu göstəricilərin artım templəri müvafiq olaraq: 65,1%; 109,3%; 109,7%; 138,1%; 165,0%, yəni. nisbətlərə əməl edilmir.
Əvvəllər müzakirə olunan əlaqələrdən transformasiyalar vasitəsilə satışdan əldə olunan gəlir göstəricisinin mənfəətin miqdarından, bölüşdürmə xərclərindən, əsas və dövriyyə kapitalından və onların strukturundan, əmək amillərindən asılılığını əldə edirik:
Bu bərabərlikdən belə çıxır ki, satış gəlirliliyinin artırılması şərtləri aşağıdakılardır:
1. Satışdan əldə edilən gəlirin artım tempi əsas və dövriyyə kapitalının, işçilərin sayının və əmək məsrəflərinin artım tempindən çoxdur.
2. Mənfəətin artım tempi bölgü məsrəflərinin artım tempindən, bölüşdürülmə xərclərinin rentabelliyi isə əmtəə dövriyyəsinin məsrəf intensivliyinin artım sürətindən çoxdur.
3. Ehtiyatların dövriyyəsinin artım tempi mal-material ehtiyatlarının dövriyyə vəsaitlərində xüsusi çəkisinin artım tempindən, mal-material ehtiyatlarının payının artım tempi əmlakda dövriyyə vəsaitlərinin payının artım tempindən çox olur.
Yuxarıda göstərilən sistemlər fərdi gəlirlilik göstəriciləri arasında əlaqələri və qarşılıqlı asılılığı öyrənməyə imkan verir. Onlar həmçinin ayrı-ayrı elementlərin təşkilatın iqtisadi fəaliyyətinin bir sıra keyfiyyət göstəricilərinə, məsələn, əməyin kapitallaşması, əmək məhsuldarlığı, bir işçiyə düşən orta əmək haqqı və digərlərinə təsir gücünü müəyyən etməyə imkan verir.
Keçən illə müqayisədə satış gəlirinin 0,0020% artmasına ayrı-ayrı amillərin təsirini müəyyən etmək üçün zəncirvari əvəzetmə metodundan istifadə edərək ilk növbədə Cədvəl 5-i tərtib edəcəyik.
Cədvəl 5 Müxtəlif şərtlərdə satışın gəlirliliyinin hesablanması alqoritmi
| Faktorlar | 1 Keçən il | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 Hesabat ili |
| 1. Paylanma xərclərinin rentabelliyi | 0,1180 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 | 0,0768 |
| 2. Satış gəlirlərinin məsrəf intensivliyi | 0,2048 | 0,2048 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 | 0,2239 |
| 3. Bir işçiyə düşən mənfəət | 10,5888 | 10,5888 | 10,5888 | 8,2626 | 8,2626 | 8,2626 | 8,2626 | 8,2626 | 8,2626 | 8,2626 |
| 4. Əmək məsrəflərinin rentabelliyi | 0,3283 | " 0,3283 | 0,3283 | 0,3283 | 0,1553 | 0,1553 | 0,1553 | 0,1553 | 0,1553 | 0,1553 |
| 5. Satış gəlirlərinin əmək haqqı intensivliyi | 0,0736 | 0,0736 | 0,0736 | 0,0736 | 0,0736 | 0,1107 | 0,1107 | 0,1107 | 0,1107 | 0,1107 |
| 6. Əmək kapitallaşması | 98,431 | 98,431 | 98,431 | 98,431 | 98,431 | 98,431 | 135,917 | 135,917 | 135,917 | 135,917 |
| 7. Dövriyyə vəsaitlərinin əmlakda payı | 0,3914 | 0,3914 | 0,3914 | 0,3914 | 0,3914 | 0,3914 | 0,3914 | 0,3466 | 0,3466 | 0,3466 |
| 8. İnventar dövriyyəsinin sürəti | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6723 | 21,6125 | 21,6125 |
| 9. Dövriyyə aktivlərində ehtiyatların payı | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,5248 | 0,4722 |
| 10. Satış gəlirliliyi | 0,0242 | 0,0157 | 0,0172 | 0,0134 | 0,0284 | 0,0189 | 0,0137 | 0,0154 | 0,0155 | 0,0172 |
Təhlil edilən təşkilatda 19-cu düsturda verilmiş göstərici artım templərinin əmsalları müşahidə olunmur, buna görə də nəzərdən keçirilən amillərin əksəriyyəti satışın gəlirliliyinə mənfi təsir göstərmişdir (Cədvəl 6).
Cədvəl 6. Satışın rentabelliyinə amillərin təsirinin xülasəsi
Beləliklə, doqquz amildən dördü satışın rentabelliyinin azalmasına təsir etdi və onların arasında ən əhəmiyyətli təsir satış gəlirlərinin əmək haqqı intensivliyi və paylanma xərclərinin rentabelliyi oldu.
Satışların gəlirliliyinin öyrənilməsinin nəticələrini ümumiləşdirərək aşağıdakıları qeyd edə bilərik. Xalis mənfəət əsasında hesablanan satışların gəlirliliyi hesabat ilində xalis mənfəətin azalması, eyni zamanda satış gəlirlərinin artması səbəbindən 0,007 ədəd və ya 18,9% azalmışdır.
Tədqiq olunan ticarət təşkilatının satışının rentabelliyini artırmaq üçün əsas ehtiyatlar aşağıdakılardır: istehsal xərclərinin, kommersiya xərclərinin və məsrəflərin intensivliyinin azaldılması; satış gəlirlərinin artımı, ümumi mənfəət (gəlir); əmlak və kapital dövriyyəsinin sürətləndirilməsi. Rəhbərlik satış gəlirlərinin və ümumi gəlirin əvvəlki illərlə müqayisədə davamlı olaraq yüksək olmasını təmin etməlidir. Bunun üçün siz tələbatın strukturuna və həcminə tam uyğun olaraq satış üçün mal almaq və alıcıların effektiv tələbi çərçivəsində ticarət qiymətlərini artırmaq lazımdır.
Ədəbiyyat
1. Maliyyə hesabatlarının təhlili: dərslik/Red. O. V. Efimova, M. V. Melnik.- M.: Omega-L, 2004. - 408 s.
2. Dontsova, L. V. Maliyyə hesabatlarının təhlili: Dərslik/L. V. Dontsova, N. A. Nikiforova. - M.: "Delo və Servis" nəşriyyatı, 2003. -336 s.
3. İqtisadi fəaliyyətin hərtərəfli iqtisadi təhlili: dərslik/L.T. Gilyarovskaya [və başqaları].-M.: TKVelbi, Prospekt nəşriyyatı, 2006.-336P.
4. Lyubushin, N. P. İqtisadi fəaliyyətin hərtərəfli iqtisadi təhlili: dərslik. müavinət. - 2-ci nəşr, yenidən işlənmiş. və əlavə / N. P. Lyubushin. - M.: BİRLİK-DANA, 2005. -448 s.
5. Savitskaya, G.V. Müəssisənin iqtisadi fəaliyyətinin təhlili.: dərslik, 7-ci nəşr / G.V. Savitskaya. - MN: "Yeni bilik", 2002. - 704 s.
6. Şeremet, A. D. Kommersiya təşkilatlarının fəaliyyətinin maliyyə təhlili üsulları / A. D. Şeremet, E. V. Neqaşev. - M.: İNFRA-M, 2003. -237 s.
7. Ticarətdə iqtisadi təhlil: dərslik / Ed. M.İ. Bakanova. -M.: Maliyyə və Statistika, 2004. - 400 s. "